מקור: עושים שוק - תחזית לדו"חות NVDA🔮באפט אוסף מזומן, הסייבר בבהלה והנדל"ן לוהט🔥אלו המניות על הרדאר שלנו!

🔹 מגזר הסייבר (CRWD, ZS, NET, IGV)
סקטור הסייבר חווה ירידות חדות (איבוד של כ־15 מיליארד דולר משווי השוק) בעקבות הכרזה של Claude (AI) על כלי לסריקת קוד.

• קראודסטרייק (CRWD) וזיסקיילר (ZS) ירדו בכ־8%.
• תעודת הסל IGV איבדה קרוב ל־20% משיא אוקטובר.

תזת השקעה
עמדה חיובית. הדוברים רואים בתגובת השוק פאניקה מוגזמת והזדמנות קנייה.

• טיעוני בעד: ההשפעה של טכנולוגיה חדשה מוערכת ביתר בטווח הקצר. חברות ענק לא יזנחו ספקיות סייבר ותיקות לטובת כלי AI בודד. התפתחות ה־AI אף תגדיל את הצורך בפתרונות סייבר מתקדמים.
• טיעוני נגד: השוק מוכר מניות תוכנה ללא הבחנה, והחשש הוא שטכנולוגיית AI אכן תפגע במודלים העסקיים הקיימים.

🔹 ברקשייר האת'וויי (BRK.B)
חברת האחזקות של וורן באפט ממשיכה במגמת מכירת מניות והגדלת נזילות.

• החברה היא Net Seller במשך 13 רבעונים רצופים.
• יתרת המזומנים צפויה לעבור את 400 מיליארד דולר.
• מכרה והקטינה אחזקות ב־Apple, בנק אוף אמריקה, ו־77% מאחזקתה באמזון.
• רכשה פוזיציות קטנות בשברון (CVX), דומינו'ס פיצה (DPZ) וצ'אב (CB).
• החברה עצרה את תוכנית ה־Buybacks, ייתכן כסימן שהמניה יקרה בעיניה.

תזת השקעה
עמדה ניטרלית על המניה, שלילית על השוק. פעולותיו של באפט מתפרשות כהכנה לתיקון משמעותי בשוק (20%-40%). הוא בונה "שריון מזומן" כדי לנצל הזדמנויות עתידיות.

🔹 סקטור הנדל"ן (XLRE)
סקטור הנדל"ן בארה"ב רושם ביצועים חזקים מתחילת השנה, הרבה מעל המדדים המובילים.

• מלונות וריזורטים: +14%
• ריטים קמעונאיים: +12.7%
• ריטים של בריאות: +11.4%
• זאת לעומת S&P 500 שעלה ב-0.46% בלבד באותה תקופה.

תזת השקעה
עמדה חיובית לטווח קצר. הדוברים רואים בכך רוטציה סקטוריאלית טבעית מכסף שיוצא ממניות טכנולוגיה יקרות ונכנס לסקטור זול שפיגר אחרי השוק במשך 5-6 שנים. הציפייה להורדת ריבית תומכת במגמה.

🔹 אנבידיה (NVDA) - תחזית לדוחות
הדוברים צופים דוח חזק מאוד אך אינם בטוחים לגבי תגובת השוק.

• תחזית: החברה תדווח על ביקוש מטורף לשבבים, תציין שצוואר הבקבוק הוא בזיכרונות ואנרגיה, ותאשר שהבום בתחום ה־AI רק מתגבר.

🔹 ויסטרה אנרג'י (VST) - סטאפ טכני
הוצג ניתוח טכני למניית האנרגיה עם יחס סיכוי/סיכון של 3:1.

• אסטרטגיה: כניסה בפריצת רמת 176$.
• יעד: 208$.
• סטופ: מתחת לרמת 166$.

---

🔹 שינויים בתיק

• חיזוק פוזיציות במניות סייבר (DCA) בעקבות הירידות, מתוך אמונה שהן מהוות הזדמנות.

🔹 תובנות מרכזיות

1. וורן באפט בונה ערימת מזומנים ענקית. זוהי אינדיקציה חזקה לכך שהוא רואה את השוק כיקר ומתכונן לתיקון משמעותי.
2. מתרחשת רוטציה סקטוריאלית ברורה. כסף זורם החוצה ממגזר הטכנולוגיה היקר ונכנס לסקטורים "משעממים" וזולים יותר כמו נדל"ן ותשתיות, שהציגו פיגור בשנים האחרונות.
3. הפאניקה בסקטור הסייבר נתפסת כהזדמנות. התגובה להכרזת ה־AI נחשבת מוגזמת ופותחת אפשרות להוסיף לחברות איכותיות במחירים נוחים.
4. השוק ממתין לטריגר. המדדים נמצאים בתקופת דשדוש ארוכה, והשוק מחכה לאירוע משמעותי (דוחות אנבידיה, נאום טראמפ) שיכריע את הכיוון לפריצה או לירידות.